Committing to transparency to resist corruption

Frédéric Koessler (1, 2) , Ariane Lambert-Mogiliansky (1, 2)

1 PSE - Paris-Jourdan Sciences Economiques
2 PSE - Paris School of Economics

This paper examines firms' incentives to commit to a transparent behavior (that precludes bribery) in a competitive procedure modeled as an asymmetric information beauty contest managed by a corrupt agent. In his evaluation of firms' offers for a public contract the agent has some discretion to favor a firm in exchange of a bribe. It is shown that a conditional commitment mechanism can eliminate corruption when it is pure extortion. Otherwise, when corruption can affect allocation and the market's profitability is small, a low quality firm may prefer not to commit. In that situation, the existence of a separating equilibrium in which only the high quality firms commit is guaranteed when commitment decisions are kept secret, but requires some conditions on firms' beliefs when commitment decisions are publicly announced. Generally, a unilateral commitment mechanism that rewards commitment with a bonus performs less well. A mechanism combining both conditional commitment and a bonus has the potential to fully eliminate corruption.

Cet article examine les incitations des firmes à s'engager à une conduite transparente (qui exclue la corruption) dans des procédures compétitives gérées par un agent corrompu. Ces procédures sont modélisées comme un concours de beauté avec information asymétrique. L'agent a un certain pouvoir discrétionnaire dans l'évaluation des offres. Il peut favoriser une firme en échange d'un pot-de-vin. Nous montrons que l'engagement conditionnel peut éliminer la corruption lorsque celle-ci est de l'extorsion pure. Sinon, lorsque la corruption peut affecter l'allocation du contrat et que le marché est peu profitable, une firme de basse qualité peut préférer ne pas s'engager. Dans cette situation l'existence d'un équilibre séparateur où seules les firmes de haute qualité s'engagent est garantie si les décisions d'engagement sont gardées secrètes. Par contre si les décisions sont publiques des conditions supplémentaires deviennent nécessaires. Généralement, un mécanisme d'engagement unilatéral qui récompense la décision d'engagement avec un bonus est moins efficace en termes de réduction de la corruption. Finalement nous montrons qu'un mécanisme qui combine conditionnalité et bonus a le potentiel d'éliminer complètement la corruption.

Mots clés: commitment; bribery; competitive procedures; transparency

Domaines: Economies et finances

Frédéric Koessler, Ariane Lambert-Mogiliansky. Committing to transparency to resist corruption. 2010. ⟨halshs-00564890⟩